L’essentiel
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Souple et accessible, le PERI permet de moduler vos versements, diversifier vos placements et choisir le mode de gestion le plus adapté à votre profil.
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Vos versements volontaires peuvent être déduits de votre revenu imposable, dans la limite de votre plafond disponible.
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Le PER individuel peut renforcer votre préparation à la retraite en complétant votre PER d’entreprise.
Qu’est-ce qu’un PER individuel et à quoi sert-il ?
À la retraite, les pensions versées par les régimes obligatoires sont généralement inférieures aux revenus professionnels. Pour limiter cet écart, il est conseillé d’anticiper afin de disposer de ressources complémentaires dédiées à cette nouvelle étape de vie. Le plan d’épargne retraite (PER) a été spécifiquement conçu pour accompagner cette démarche.
Son principe est simple : les versements effectués au cours de votre vie active sont investis pour constituer progressivement une épargne destinée à compléter vos revenus futurs. Le moment venu, celle-ci pourra être restituée sous forme de capital, de rente ou d’une combinaison des deux.
Le PER se décline sous trois formes : le PER d’entreprise collectif (PERCOL), le PER d’entreprise obligatoire (PERO), et le PER individuel (PERI). À la différence des deux premiers, tous deux souscrits par l’employeur pour le compte de ses salariés ou d’une partie d’entre eux, le PERI s’adresse à toute personne majeure, quel que soit son statut professionnel. Vous pouvez donc y adhérer à titre personnel, indépendamment de votre entreprise, auprès de l’organisme assureur de votre choix.
Comment alimenter un PER individuel ?
L’un des atouts du PERI réside dans sa souplesse. Vous pouvez choisir de l’alimenter par des versements ponctuels ou de programmer des versements réguliers. Vous définissez librement le montant et la fréquence de vos versements, en fonction de vos revenus, de vos charges ou de vos projets.
Cette liberté permet d’adapter votre effort d’épargne dans le temps : vous pouvez ainsi commencer par de petites sommes, puis les augmenter progressivement lorsque votre situation le permet. À l’inverse, vous pouvez suspendre ou interrompre vos versements à tout moment.
Pour épargner sans y penser, il peut être utile de privilégier des versements réguliers, même modestes, puis de les ajuster au fil de votre parcours professionnel et personnel.
Au-delà de ces versements volontaires, le PERI peut également recevoir une épargne retraite déjà constituée. Si vous détenez un ancien produit d’épargne retraite (PERP, contrat Madelin, Préfon…) ou certains dispositifs d’entreprise, vous pouvez, sous certaines conditions, transférer les sommes accumulées vers un PER individuel. Cette opération permet de regrouper vos avoirs retraite au sein d’un même plan.
Avant toute décision, il est toutefois recommandé d’examiner les caractéristiques de votre ancien contrat (frais, garanties, conditions de sortie…) afin de vous assurer que ce transfert correspond bien à vos objectifs.
Comment l’épargne est-elle investie ?
Les sommes versées sur votre PERI sont placées sur différents supports financiers (fonds en euros, actions, obligations, ETF(1), supports immobiliers…). Cette diversification permet de répartir les risques et de profiter, sur le long terme, du potentiel de performance des différents types de placements.
Sur la durée, les sommes placées sont par ailleurs susceptibles de générer des gains qui, réinvestis, peuvent en produire à leur tour : c’est le principe des intérêts composés. Le temps constitue ainsi un allié important dans la constitution de votre capital retraite.
Dans tous les PER, une gestion pilotée à horizon est proposée par défaut. La répartition de vos investissements évolue alors automatiquement en fonction de votre sensibilité au risque et de votre horizon de retraite : lorsque l’échéance est encore lointaine, une part plus importante est allouée à des supports dynamiques ; à mesure que la retraite approche, l’épargne est progressivement orientée vers des supports moins risqués. Vous pouvez également opter pour d’autres modes de gestion, comme la gestion libre.
Quel est le régime fiscal du PER individuel ?
Le PERI bénéficie d’un cadre fiscal spécifique : jusqu’à 70 ans, les sommes versées peuvent être déduites de votre revenu imposable, dans la limite de votre plafond de déduction disponible. L’économie d’impôt obtenue dépend notamment de votre tranche marginale d’imposition : plus celle-ci est élevée, plus l’avantage fiscal peut être important. De plus, pendant la phase d’épargne, les gains produits ne sont pas imposés tant qu’ils restent investis dans le plan.
Votre plafond de déduction disponible — indiqué sur votre avis d’imposition — peut être augmenté par les plafonds non utilisés des années précédentes. Depuis 2026, ce report peut porter sur les cinq années précédentes — les plafonds 2024 et 2025 restant utilisables pendant trois ans seulement. Par ailleurs, si vous êtes marié ou pacsé et soumis à une imposition commune, vous pouvez mutualiser vos plafonds respectifs. À noter que si vous avez plus de 70 ans, la mutualisation du plafond de déduction n’est plus possible.
M. Martin, 39 ans, marié et cadre salarié, verse 300 € par mois sur son PERI, soit 3 600 € par an. Avec une tranche marginale d’imposition de 30 %, l’économie d’impôt maximale peut atteindre 1 080 € (sous réserve de disposer d’un plafond de déduction suffisant).
Il est également possible de renoncer à la déduction fiscale de vos versements volontaires. Cette option peut être intéressante si vous êtes peu ou pas imposé : en cas de sortie en capital, les sommes versées et non déduites à l’entrée sont exonérées d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux ; seuls les gains générés sont imposés.
Peut-on débloquer son épargne avant la retraite ?
Le PERI est conçu comme une solution d’épargne de long terme : les sommes versées sont en principe bloquées jusqu’au départ à la retraite. Toutefois, la réglementation prévoit plusieurs situations permettant un déblocage anticipé, notamment :
- l’acquisition de la résidence principale (hors droits issus de versements obligatoires éventuellement transférés, que ce soit la part patronale ou salariale, ou correspondant aux versements obligatoires issus des anciens dispositifs transférés sur le PERI) ;
- l’invalidité du titulaire, de ses enfants, de son conjoint ou de son partenaire de Pacs ;
- le décès du conjoint ou du partenaire de Pacs ;
- l’expiration des droits aux allocations chômage ;
- une situation de surendettement.
À savoir : Depuis le 14 juin 2026, la loi a ajouté un nouveau cas de déblocage anticipé : l’affection grave, le handicap ou un accident d’une particulière gravité d’un enfant à charge.
Comment percevoir son épargne à la retraite ?
À compter de la liquidation de votre pension auprès de votre régime obligatoire d’assurance vieillesse (ou si vous avez atteint l’âge légal de départ à la retraite), vous pouvez demander au gestionnaire de votre PERI le versement de votre épargne, selon les modalités prévues par le contrat.
L’épargne constituée peut alors être perçue sous différentes formes : soit en capital (en une fois ou de manière fractionnée), soit en rente viagère (revenu régulier versé jusqu’au décès de l’épargnant), soit partiellement en capital et en rente. Le choix dépend de votre situation et de vos objectifs lors de la sortie du plan : financer un projet, compléter vos revenus mensuels ou associer ces deux approches.
Vous n’êtes toutefois pas tenu de demander le versement de votre épargne dès votre départ à la retraite : vous pouvez continuer à alimenter votre PERI afin de faire fructifier les sommes déjà constituées. Attention toutefois : après 70 ans, les versements ne sont plus déductibles d'impôt.
Pourquoi ouvrir un PER individuel si on dispose déjà d’un PER d’entreprise ?
Disposer d’un PER d’entreprise, collectif ou obligatoire, ne rend pas nécessairement le PER individuel redondant. Les deux dispositifs peuvent au contraire être complémentaires.
Le PER d’entreprise peut notamment accueillir, selon le dispositif mis en place, l’intéressement, la participation ou un éventuel abondement de l’employeur.
Le PER individuel répond à une logique différente : il vous offre la possibilité de construire une épargne retraite à titre personnel, indépendamment de votre employeur. Vous pouvez également choisir un contrat, des supports financiers et un mode de gestion adaptés à vos objectifs. Vos versements volontaires peuvent par ailleurs bénéficier de la déduction fiscale présentée plus haut.
Le PERI permet donc de compléter le ou les dispositifs dont vous disposez dans votre entreprise, en particulier si vous souhaitez renforcer votre effort de préparation à la retraite.
PER d’entreprise et PER individuel : des dispositifs complémentaires
Signature Retraite, le nouveau PER individuel d’AG2R LA MONDIALE
Pensée pour répondre aux objectifs de chacun, notre nouvelle solution d’épargne retraite propose plusieurs modes de gestion afin de définir une stratégie en cohérence avec votre profil. En gestion libre, vous construisez vous-même votre allocation parmi plus de 60 supports rigoureusement sélectionnés : fonds en euros, unités de compte, ETF(1), supports immobiliers, fonds labellisés ISR(2), Greenfin(3) ou Finansol(4)…
Avec la gestion pilotée par âge, la répartition de vos investissements évolue automatiquement à mesure que la retraite approche. La gestion pilotée à horizon (GPH), proposé par défaut, a évolué depuis la loi Industrie verte de 2023. Désormais, les grilles de GPH doivent favoriser davantage l’investissement de l’épargne retraite dans le financement de l’économie, notamment en y intégrant un actif non coté, tout en maintenant une sécurisation progressive de l’épargne à l’approche de la retraite. Enfin, la gestion évolutive vous permet d’orienter une partie de vos investissements vers des thématiques liées à l’environnement, à la santé, à l’immobilier ou à l’investissement socialement responsable. Ces différentes grilles visent à concilier recherche de performance et maîtrise du risque sur la durée.
Des options de gestion financière permettent également d’adapter plus finement votre stratégie : dynamisation, sécurisation des plus-values ou encore investissement progressif. Quel que soit le mode de gestion choisi, vous pouvez suivre et ajuster votre épargne en toute autonomie depuis votre espace client.
Signature Retraite intègre également une garantie plancher : en cas de décès, celle-ci vise à garantir aux bénéficiaires un capital au moins égal aux versements réalisés sur le contrat. En option, la garantie retraite permet de sécuriser les conditions de calcul de votre future rente viagère.
Enfin, au moment de la retraite, votre conseiller vous accompagne pour choisir la solution de sortie la plus adaptée à votre situation : capital unique ou fractionné, rente viagère ou combinaison des deux.
(1) Exchange Traded Fund (ETF) : fonds d’investissement coté en Bourse qui vise à reproduire la performance d’un indice boursier (comme le CAC 40 ou le S&P 500).
(2) Investissement socialement responsable (ISR) : label qui distingue les fonds intégrant des critères environnementaux, sociaux et de gouvernance dans leur stratégie d’investissement.
(3) Greenfin : label d’État dédié à la finance verte, qui distingue les fonds investissant majoritairement dans des activités contribuant à la transition énergétique et écologique, tout en excluant notamment les énergies fossiles.
(4) Finansol : label qui distingue les produits d’épargne solidaire répondant à des critères de solidarité et de transparence.